ETF oder Aktien kaufen? Vor- & Nachteile im Vergleich 2024

Das Investieren bzw. Veranlagen mag durchaus ein paar nicht zu unterschätzende Hürden mit sich bringen. Denn wer heute mit seinem Ersparten ein Vermögen aufbauen will, der muss schon ein gewisses Risiko eingehen, da die heutigen Sparprodukte der Banken nicht mehr zu gebrauchen sind.

Die Nullzinspolitik, verfolgt von der Europäischen Zentralbank – kurz: EZB – hat Sparbücher wie Tagesgeld- und Festgeldkonten unattraktiv werden lassen.

Somit gibt es in Wahrheit nur einen Ausweg: in Aktien investieren. Aber ist es ratsam sein Geld in Aktien zu investieren oder sollte man sich lieber mit einem ETF auseinandersetzen?

Was sind Aktien?

Bei Aktien handelt es sich um sogenannte Beteiligungswerte von Unternehmen. Das heißt, eine Aktie ist ein Finanzinstrument, das den Inhaber, also den Aktionär, den Anteil am Grundkapital der Gesellschaft verbrieft. Somit folgt mit dem Kauf einer Aktie eine Zusicherung an Vermögens- wie Mitspracherechten.

Anzumerken ist, dass es aber unterschiedliche Arten von Aktien gibt. Nachfolgende Unterscheidungen sollten daher unbedingt Berücksichtigung finden:

Namens- und Inhaberaktien

Nach Art der Übertragbarkeit ist zwischen Inhaber- und Namensaktien zu unterscheiden. Die häufigste Aktienkategorie stellen die Inhaberaktien dar – hier wird der Eigentümer nicht namentlich erwähnt. Maßgebend ist in diesem Fall nämlich der Besitz.

Diese Aktienart wird auch direkt an der Börse gehandelt. Namensaktien mag es zwar auch geben, sind aber relativ selten (geworden).

Die Ausstellung erfolgt an eine bestimmte Person. Der Inhaber darf dann alle mit dem Besitz der Urkunde verbundenen Rechte ausüben. In der Regel werden solche Aktien in sehr kleinen Kreisen gehandelt.

Vorzugs- und Stammaktien

Wie bereits erwähnt hat ein Aktionär Rechte, die jedoch, je nach Aktienart, unterschiedlich groß sein können. Nur Inhaber von Stammaktien haben etwa in der Hauptversammlung ein Stimmrecht – das Gewicht des Stimmrechts ist von der Beteiligungshöhe abhängig.

Je mehr Aktien im Besitz des Aktionärs sind, umso höher ist sein Stimmenanteil. Zudem erhalten Besitzer von Stammaktien auch höhere Dividendenzahlungen.

Spricht man letztlich von „Aktien“, so sind fast immer „Stammaktien“ gemeint. Vorzugsaktien sind eher die Seltenheit – dies deshalb, da der Großteil der Unternehmen das Grundkapital in den letzten Jahren vereinheitlich hat.

Aktionäre haben einen Einfluss auf die Gesellschaft – in der Regel immer während der jährlich stattfindenden Hauptversammlung. Hier werden wichtige Schritte besprochen und letztlich beschlossen. So gibt es Abstimmungen über Übernahmen wie Fusionen, wobei auch die Dividendenhöhe besprochen wird.

Zu den weiteren Aufgaben der Hauptversammlung zählen: Wahl eines Aufsichtsrates oder etwa auch die Entscheidungen über Kapitalmaßnahmen. Also wie sieht es gegebenenfalls mit einer Kapitalerhöhung aus? Der Aufsichtsrat versucht letztlich die Interessen der Aktionäre zu vertreten. Dabei handelt es sich um ein Kontrollorgan, das vom Gesetzgeber vorgeschrieben ist.

Zu den Aufgaben des Aufsichtsrats gehören die Bestellung sowie die Beratung und auch Überwachung des Vorstandes sowie auch die Überprüfung des Jahresabschlusses. Es ist vorgeschrieben, vier Mal im Jahr eine Tagung abzuhalten. Zudem ist der Vorstand der Aktiengesellschaft verpflichtet, über die Geschäfte der Gesellschaft einen Bericht dem Aufsichtsrat vorzulegen.

Welche Vor- & Nachteile haben Aktien?

Was sind ETFs und wie funktionieren sie?

ETF steht für „Exchange Traded Funds“ – übersetzt: börsengehandelte Indexfonds. Das heißt, es handelt sich hier um einen Fonds, der bestimmte Indizes nachbildet. Das kann beispielsweise der MSCI World sein. Man kann sich aber auch für die Nachbildung des deutschen Aktienindex – DAX – entscheiden.

Die Nachbildung hat den Vorteil, dass hier dieselbe Rendite wie beim nachgebildeten Index erzielt wird – man ist also immer so stark (oder schwach) wie der Markt.

ETFs sind aufgrund der Tatsache, dass sie passive Pendants zum aktiven Fonds darstellen, wesentlich günstiger, da es hier keinen im Hintergrund arbeitenden Fondsmanager gibt, der besser als der Markt sein möchte.

Denn ist der Fondsmanager damit beschäftigt, stets neue Wertpapiere kaufen zu müssen bzw. sich mit Wertpapierverkäufen befasst, um einen attraktiven Gewinn erzielen zu können, so wird bei einem ETF nur nachgebildet – und das ist wesentlich kosteneffizienter. Wer also der Meinung ist, die Marktstärke ist ausreichend, der sollte sich für den ETF entscheiden.

Aufgrund der Tatsache, dass ein ETF also auch deutlich „sicherer“ als ein aktiv gemanagter Fonds (Lesetipp: Bitcoin Fonds) ist, kann diese Veranlagungsvariante auch sicherheitsorientierten Anlegern wie Sparern empfohlen werden. Und wer dann noch einen Blick auf das Gebührenmodell wirft, der wird wohl ebenfalls begeistert sein.

Die unterschiedlichen ETF-Arten

Es existierten heute schon unterschiedliche ETF-Arten. So gibt es Aktien ETFs oder aber auch Anleihen ETFs, die für noch mehr Sicherheit sorgen sollen. Es gibt aber auch ETFs, die Indizes bestimmter Standorte oder Branchen nachbilden – so gibt es Technologie-, Immobilien- aber auch Rohstoff-ETFs. Es gibt zudem noch „Short“-ETFs.

Eine Sonderform, in der meist nur Derivate enthalten sind, mit denen dann auf die Kursentwicklung gewettet wird.

Diese Form des ETF stellt mehr ein reines Spekulationsobjekt dar und empfiehlt sich in der Regel nur chancenorientierten wie risikoaffinen Tradern bzw. Anlegern.

ETFs können ausschüttend wie thesaurierend sein. Ausschüttend bedeutet, die erzielten Renditen werden sofort ausbezahlt – es gibt keinen Zinseszinseffekt. Ein thesaurierender ETF reinvestiert die Dividenden hingegen. Das heißt, es kommt zu einem Zinseszinseffekt und somit wächst die Chance, über die Jahre noch höhere Gewinne zu erzielen.

Besonders sinnvoll sind ETFs dann, wenn man eine langfristige Strategie verfolgt – also über mehrere Jahre investiert. Mit einem Sparplan wird dann ein bestimmter Betrag vereinbart, der dann in regelmäßigen Abständen investiert wird – ganz egal, wie der Kurs steht.

Aufgrund der Tatsache, dass immer derselbe Betrag investiert wird, man dafür aber manchmal mehr und manchmal weniger Anteile bekommt, ergibt sich der Cost Average Effekt. Das heißt, über die Jahre entsteht eine Durchschnittsrendite.

Welche Vor- & Nachteile haben ETFs?

Im Aufbau sind ETFs mit Investmentfonds vergleichbar. Der Unterschied? Wie Einzelaktien können sie von Anlegerseite selbst gehandelt werden. Man kann also jederzeit kaufen wie verkaufen – und man bleibt flexibel, da das Geld nicht für einen im Vorfeld zu bestimmenden Zeitraum gebunden wird.

Unser Vergleich: Sollte man nun in Aktien oder ETFs investieren?

Es mag einige Vor- wie Nachteile geben, die unbedingt zu berücksichtigen sind, wenn es darum geht, ob man lieber in Aktien oder ETFs investieren sollte. Wichtig ist, dass man die Produkte gegenüberstellt, um so den direkten Vergleich zu bekommen.

Wie ETFs kaufen? Unsere Anleitung in 3 Schritten:

ETF oder Aktien ETF Sparplan?

Es mag durchaus empfehlenswert sein, sich für einen ETF Sparplan zu entscheiden. Ob jedoch hier ein Aktien ETF Sparplan oder ein klassischer ETF, der einen Index nachbildet, gewählt werden soll, hängt von der persönlichen Risikoneigung des Anlegers ab.

Aktien Fonds oder ETF?

So auch, wenn es um die Frage geht, ob man in einen ETF oder in einen Aktienfonds investieren sollte. Aktienfonds können durchaus für höhere Gewinne sorgen, jedoch ist anzumerken, dass die Gebühren nicht zu unterschätzen sind.

ETF Anleihen oder Aktien?

Anleihen sind für besonders sicherheitsorientierte Anleger zu empfehlen. Das heißt, das Risiko, das man hier eingeht, ist ausgesprochen gering. Das bemerkt man sodann auch an der zu erzielenden Rendite.

Dividenden Aktien oder ETF?

Dividenden Aktien sind zwar interessant, jedoch sollte man beachten, dass es nicht nur um die Gewinnausschüttungen geht, sondern mitunter auch um die langfristige Aktienkursentwicklung.

Für wen sind ETF geeignet und für wen sind Aktien geeignet?

Wer langfristig investieren will, dabei aber kein hohes Risiko eingehen möchte, der sollte sich mit der Möglichkeit des ETF Investments befassen. All jene, die mitunter selbst eine breite Streuung aufbauen und bereit sind, ein gewisses Risiko einzugehen, da sie mit exorbitanten Kurssteigerungen spekulieren, sollten hingegen direkt Aktien kaufen.

Aktien oder ETF Fazit – Welche Anlagestrategie ist am besten?

Am Ende hängt die Antwort auf die Frage davon ab, welche Strategie man persönlich verfolgt. Sicherheitsorientierte Anleger, die einen langfristigen Vermögensaufbau planen, sollten sich mit ETFs befassen. Wobei natürlich auch direkt in Aktiengesellschaften investiert kann, wenn man a) das notwendige Kapital hat und b) eine breite Streuung aufbauen kann und c) bereit ist, ein etwas höheres Risiko einzugehen.

ETF oder Aktien kaufen FAQs: